金融业可以作为一个系统来研究，即金融系统，它在巨观状态上呈现为稳定性与脆弱性的矛盾统一；在微观上，金融系统中的子系统（企业、居民追求收益最大化与风险最小化）则面对不同条件下的金融市场带来的整个系统的不确定性（包括风险性）和时间因素引发的动态过程。

第1章 金融系统概述

1.1 金融系统的构成与功能

1.2 金融市场与金融产品

1.3 金融机构与金融监管

1.4 /小结

第2章 金融系统的均衡

2.1 準备知识

2.2 存贷平衡

2.3 金融市场的均衡

2.4 金融资产的定价

2.5 小结

第3章 金融系统的动态演化

3.1 金融系统的动态描述

3.2 利率的决定

3.3 利率的期限结构

3.4 利率模型

3.5 汇率

3.6 债券与利率

3.7 小结

第4章 收益与风险

4.1 投资组合理论

4.2 资本市场价格理论

4.3 债券组合的收益与风险

4.4 股票组合的收益与风险

4.5 小结

第5章 金融衍生工具

5.1 期权

5.2 期货与远期契约

5.3 互换

5.4 利用期权套期保值

5.5 /小结

第6章 金融工程

6.1 金融工程

6.2 结构性票据与结构金融

6.3 小结

第7章 VaR技术

7.1 VaR的计算

7.2 金融衍生产品的VaR

7.3 一般VaR

7.4 VaR计算的分析方法

7.5 模拟计算VaR法

7.6 压力测试与极值理论

7.7 /小结

第8章 信用风险与金融监管

8.1 信用风险

8.2 信用风险分析模型

8.3 场外交易的衍生产品的信用分析

8.4 信用风险的管理

8.5 金融监管与内部治理

8.6 小结

附录案例

案例一 巴林银行

案例二 宝洁公司互换交易

案例三 爱德华兹公司远期交易

《金融系统分析与风险管理》债经营所带来的容易使风险聚集、功能易受损害的特点.信息不对称、金融资产价格波动是金融脆弱性的原因，但本源来自货币和信用.

货币的价值尺度功能由于商品的价格与价值常发生背离而处于变动中；货币的支付功能由于货币的购买力不断变动，债务链容易产生断裂；货币的不能替代性与人们的流动性偏好等也容易导致货币供求失衡；由此造成货币与生带有脆弱性.

信用也有脆弱性，主要体现在债权与债务关係上，信用活动带有延期支付和书面契约的弱点是其脆弱性的根源.

金融系统具有天生的脆弱性，并且随着现代金融的发展，虚拟资本越来越膨胀，使得整个系统呈倒金字塔形，实物资产在底层且发展速度较慢，而越上面的数量越大而且发展速度越快，这都表明金融系统的不稳定性.

与不稳定对应的是金融系统的稳定，由于脆弱而不稳定是金融系统的内稟本性，这种脆弱很容易引发金融危机，造成经济发展的障碍，因此对金融系统要求稳定就自然成为目标.金融系统受到外部和内部因素的影响始终处于不停的变动之中.

现代化生产过程需要金融中介或金融市场的发展，当前金融系统的发展趋势是趋向市场主导型的金融系统，但许多学者也提出金融市场不能解决所有问题，特别是它还带来委託一代理、道德困难等问题；银行主导也有它的问题，长期的金融关係导致市场缺乏完全竞争.另外还有一个问题是政府的干预，当金融市场发生危机时，需要政府的干预以减少其对经济与社会发展的破坏；但政府干预要是过度，就会加剧金融系统的分割性，从而成为金融发展的桎梏.所以研究我国金融系统的设计是有着现实意义的，我国金融的发展还属于初级水平，市场化远远不够，还不能有效动员与分配社会资源，这和我国的经济发展水平有关係.由于生产技术大不相同的传统部门与现代部门并存，从而使得不同投资者的收益水平相差悬殊.讲述